블루엠텍 상장 ipo 공모주 청약 정보

블루엠텍의 코스닥 상장을 위한 공모주 청약이 12월 4일과 12월 5일 이틀에 걸쳐 진행됩니다.

희망 공모가격은 15,000원 ~ 19,000원이고, 하나증권과 키움증권에서 청약 가능합니다.

청약 판단을 위한 기본 정보에 대해 알아보겠습니다. 

 

[사업현황]

블루엠텍은 전문 의약품을 온라인 전자상거래 플랫폼을 통해 판매하는 의약품 판매업자입니다.

 

블루엠텍은 병의원을 대상으로 하는 "블루팜코리아"와 약국을 대상으로 하는 "쿨팜"등 2개의 의약품 플랫폼을 운영하고 있으며, 이를 통해 의약품 거래의 디지털화와 단순화 및 외상거래를 선금 결제로 전환하는 데 성공하였습니다.

 

또한, 제약사와 의료기관용 IT개발서비스와 웹사이트개발 업무를 진행하는 "블루랩스"도 함께 운영 중입니다.

 

블루엠텍은 의약품 유통의 디지털화를 통해 쉽고 바르게 의약품을 거래할 수 있는 플랫폼의 안정화와 함께 향후 약국 및 치과 시장으로의 외연 확장 및 의약외품과 소모품의 자체 PB브랜드 제품 개발 등을 통해 성장을 지속할 계획입니다. 

 

[매출구성]

블루엠텍의 매출액은 2020년 300억에서 2021년 496억, 2022년 772억, 2023년 3분기까지 806억으로 2022년 이후 급신장 추세를 보이고 있습니다.

 

 

[공모개요]

블루엠텍의 금번 공모 주식 수는 일백사십만주(1,400,000주)이고, 액면가 100원에 희망 공모가는 15,000원에서 19,000원까지입니다. 총 모집 금액은 희망 공모가 하단 15,000원 적용 시 210억원이고, 상단 19,000원 적용 시 266억원입니다.

 

[구주매출비율]

블루엠텍의 금번 공모는 신주 모집 1,400,000주로 이루어져 구주 매출이 없습니다.

 

[상장당일 유통 가능 주식수]

블루엠텍 상장 시 상장 당일부터 유통 가능한 주식 수는 3,602,456주로 전체 상장 예정 주식 수 10,650,189주의 33.83%에 해당합니다.

또한, 회사가 임직원에게 부여한 주식 매수선택권은 364,400주로 전체 상장 예정 주식 수의 3.4%입니다.

  

[공모일정 및 청약 가능 증권사]

- 수요예측일 : 11월 22일(수) ~ 11월 28일(화)

- 공모청약일 : 12월 4일(월) ~ 12월 5일(화)

- 환불일 : 12월 7일(목)

- 상장일 : 미정

- 청약 가능 증권사 : 하나증권, 키움증권

 

[청약한도 및 청약 단위]

블루엠텍의 증권사별 일반 청약자 배정 물량과 최소 청약 단위, 일반 청약자의 최고 청약 한도 및 청약 수수료는 아래 표와 같습니다.

 

 

[공모가격]

블루엠텍의 희망 공모가는 회사의 주당 평가가액 23,737원에서 19.96% ~ 36.81% 할인한 가격입니다.

회사의 주당 평가가액은 2023년 반기말 기준 직전 12개월의 매출액에 유사회사의 PSR배수를 곱하여 회사 가치를 정하고, 이를 주식 수로 나누어 산출한 것입니다.

 

<희망 공모가>

<주당 평가가액>

 

<유사회사의 평균 PSR배수 산정>

 

[일반청약자에 대한 환매청구권 부여]

블루엠텍은 금번 공모에서 일반 청약자에 대해서 환매청구권을 부여하고 있습니다.

환매 청구 기간은 상장일로부터 3개월이며, 환매 청구 가격은 상장가의 90%입니다.

다만, 환구 청구권 행사일 직전 거래일의 코스딕 지수가 상장일 직전 거래일의 코스닥 지수에 비해 10% 이상 하락폭을 보이는 경우 조정 가격으로 정산됩니다.

 

[공모자금 사용계획]

블루엠텍은 금번 공모를 통해 조달된 자금으로 물류센터 시설 고도화를 위한 시설자금에 60억, 해외진출에 30억을 사용하고, 연구개발비와 PB상품 개발비용으로 60억, 신규사업 진출 비용으로 20억을 사용하고, 나머지 38억을 운영자금으로 사용할 계획입니다.

 

[재무정보]

 

< 수익성 >

블루엠텍은 영업이익 기준으로 2022년에 흑자를 시현하였고, 2023년에도 흑자 시현 중입니다.

 

< 재무 안정성 >

블루엠텍의 유동비율과 부채비율 등은 업종 평균 대비 열위의 수치를 보여주고 있습니다.

금번 공모를 통해 개선 전망입니다.

 

[이코노맨의 생각]

의약품 유통 시장에 온라인 플랫폼을 도입하여 유통 단계에 변화를 가져오고 있는 업체의 상장 도전입니다.

수많은 유통상을 통해 거래되던 의약품 거래에 변화를 가져오고 있다는 점에서 긍정적인 측면이 있다고 하겠지만, 아직까지는 수익성이나 재무 안정성 지표 등에서 만족할 만한 수준에 이르지 못했다고 하겠습니다.  

희망 공모가 산정 시 순이익이 아니라 매출액에 대한 주가 비율을 적용하는 PSR을 채택하여 공모가가 높게 책정되었다는 생각이 듭니다.

수요예측 결과를 지켜볼 필요가 있겠습니다.

 

이상 블루엠텍 공모주 청약 정보였습니다.

도움이 되셨으면 좋겠습니다.

감사합니다.

 

블루엠텍의 수요예측 결과는 아래 글에서 확인해 보실 수 있습니다.

2023.11.30 - [공모주] - 블루엠텍 수요예측 결과 흥행 성공 공모가 19,000원 확정

 

 

 

※ 이코노맨은 공모주 청약을 권유하지 않습니다. 본인 판단 시 참고용으로만 활용 바랍니다.